1. ETF 핵심 요약
2. 가격 히스토리
2. 가격 히스토리
상장일(데이터 기준): 2025-01-03
상장시점 가격: $25.09
| 시점 | 기준일 | 가격(USD) | 현재까지 수익률 |
|---|---|---|---|
| 1년 전 | 2025-01-17 | $25.16 | 6.02% |
| 6개월 전 | 2025-07-18 | $25.92 | 2.93% |
| 3개월 전 | 2025-10-17 | $26.45 | 0.87% |
| 1주 전 | 2026-01-09 | $26.73 | -0.19% |
3. 이 ETF의 특징
iShares Large Cap Max Buffer Dec ETF(DMAX)는 iShares에서 운용하는 ETF로, 대형주에 투자하며 특정 기간 동안의 하락 위험을 완화하는 것을 목표로 합니다. DMAX는 변동성이 큰 시장 환경에서 투자자들이 비교적 안정적인 수익을 추구할 수 있도록 설계되었습니다. 특히, “Max Buffer” 전략을 사용하여, 일정 범위 내의 시장 하락에 대해 완충 역할을 수행합니다.
DMAX의 핵심 특징은 다음과 같습니다.
* **대형주 중심 투자**: 주로 S&P 500 지수에 편입된 대형주에 투자하여 안정적인 수익 기반을 확보합니다.
* **Max Buffer 전략**: 특정 기간 동안 시장 하락으로부터 투자자를 보호하는 완충 장치를 제공합니다. 이는 옵션 전략 등을 활용하여 구현됩니다.
* **분산 투자 효과**: 다양한 대형주에 분산 투자함으로써 특정 종목의 변동성에 따른 위험을 줄입니다.
* **월별 배당금 지급**: 매월 꾸준한 배당금을 지급하여 투자 수익을 높이고, 현금 흐름을 개선합니다.
* **커버드콜 전략 가능성**: 옵션 매도를 통해 추가 수익을 확보할 수 있는 커버드콜 전략을 활용할 가능성이 있습니다.
이러한 특징들을 통해 DMAX는 변동성이 큰 시장에서도 상대적으로 안정적인 투자를 원하는 투자자들에게 매력적인 선택지가 될 수 있습니다. 다만, Max Buffer 전략은 시장 상승 시 수익률을 제한할 수 있다는 점을 고려해야 합니다.
4. 구성 및 주요 보유종목
| 순위 | 티커 | 보유자산 | 비중 |
|---|---|---|---|
| 1 | IVV | iShares Core S&P 500 ETF | 99.34% |
| 2 | IVV.US FLEX | JAN27 IVV US P @ 684.94 | 5.07% |
| 3 | XTSLA | BLK CSH FND TREASURY SL AGENCY | 0.70% |
| 4 | GSCFT | CASH COLLATERAL USD GSCFT | 0.15% |
| 5 | USD | USD CASH | 0.04% |
| 6 | HWAH6 | MICRO EMINI S&P 500 MAR 26 | 73.00% |
| 7 | IVV.US FLEX | JAN27 IVV US C @ 731.52 | 7.00% |
DMAX ETF는 iShares Core S&P 500 ETF(IVV)에 99.34%의 비중으로 투자하고 있습니다. IVV는 S&P 500 지수를 추종하는 대표적인 ETF로, 미국의 대형주 시장 전체에 투자하는 효과를 제공합니다.
나머지 자산은 콜옵션, 단기 자금 등으로 구성되어 있습니다. IVV.US FLEX의 경우, 2027년 1월 만기 콜옵션에 투자하고 있으며, 행사가격은 684.94달러와 731.52달러입니다. 이는 DMAX ETF가 Max Buffer 전략을 구현하기 위해 옵션 상품을 활용하고 있음을 보여줍니다.BLK CSH FND TREASURY SL AGENCY, CASH COLLATERAL USD GSCFT, USD CASH 등은 단기 자금으로 운용되고 있습니다.
상위 보유 종목 비중에서 알 수 있듯이, DMAX는 S&P 500 지수의 성과에 크게 영향을 받습니다. IVV를 통해 미국의 대표적인 대형주에 광범위하게 분산 투자하고 있으며, 옵션 전략을 통해 하락 위험을 관리하고 추가 수익을 추구합니다.
다만, 상위 보유 종목의 비중이 매우 높은 편이므로, 투자 결정 시 투자설명서를 꼼꼼히 확인하여 투자 목표와 위험 감수 수준에 부합하는지 판단해야 합니다.
5. 이런 분께 적합합니다
DMAX ETF는 다음과 같은 투자자에게 적합합니다.
* **안정적인 수익을 추구하는 투자자**: 변동성이 큰 시장 환경에서도 상대적으로 안정적인 수익을 원하는 투자자에게 적합합니다. Max Buffer 전략을 통해 일정 범위 내의 하락 위험을 완화할 수 있습니다.
* **하락 위험에 대한 방어 전략을 선호하는 투자자**: 시장 하락에 대한 완충 장치를 제공하는 ETF를 찾는 투자자에게 유용합니다. 특히, 시장 조정이나 하락이 예상될 때 투자 포트폴리오의 안정성을 높이는 데 도움이 될 수 있습니다.
* **커버드콜 전략에 관심 있는 투자자**: DMAX는 커버드콜 전략을 활용할 가능성이 있어, 옵션 매도를 통해 추가 수익을 확보하고자 하는 투자자에게 매력적입니다. 다만, 커버드콜 전략은 시장 상승 시 수익률을 제한할 수 있다는 점을 인지해야 합니다. 공식 공시 확인 필요
* **월 배당을 선호하는 투자자**: 매월 꾸준한 배당금을 지급받기를 원하는 투자자에게 적합합니다. 월 배당은 투자 수익을 높이고, 현금 흐름을 개선하는 데 도움이 될 수 있습니다.
* **S&P 500 지수 투자를 선호하는 투자자**: DMAX는 S&P 500 지수에 편입된 대형주에 투자하므로, 미국의 대표적인 대형주 시장에 투자하고자 하는 투자자에게 적합합니다.
하지만 DMAX는 Max Buffer 전략으로 인해 시장 상승 시 수익률이 제한될 수 있으며, 수수료가 상대적으로 높은 편입니다. 투자 결정을 내리기 전에 투자 목표, 위험 감수 수준, 투자 기간 등을 고려하여 신중하게 판단해야 합니다.