1. ETF 핵심 요약
2. 가격 히스토리
상장일(데이터 기준): 2011-09-16
상장시점 가격: $24.04
| 시점 | 기준일 | 가격(USD) | 현재까지 수익률 |
|---|---|---|---|
| 5년 전 | 2021-01-19 | $18.55 | -25.61% |
| 4년 전 | 2022-01-19 | $18.71 | -26.24% |
| 3년 전 | 2023-01-19 | $20.48 | -32.62% |
| 2년 전 | 2024-01-19 | $18.19 | -24.13% |
| 1년 전 | 2025-01-17 | $17.93 | -23.03% |
| 6개월 전 | 2025-07-18 | $16.68 | -17.27% |
| 3개월 전 | 2025-10-17 | $15.60 | -11.54% |
| 1주 전 | 2026-01-09 | $13.86 | -0.43% |
3. 이 ETF의 특징
AGF U.S. Market Neutral Anti-Beta Fund (BTAL)는 미국 주식 시장에서 베타가 낮은 종목에 투자하여 시장 변동성에 대한 노출을 줄이는 것을 목표로 하는 ETF입니다. “Market Neutral”이라는 이름에서 알 수 있듯이, 이 ETF는 시장의 상승 또는 하락에 관계없이 안정적인 수익을 추구합니다. 이는 롱-숏 전략을 사용하여 구현될 수 있으며, 베타가 낮은 주식을 매수(long)하고, 베타가 높은 주식을 공매도(short)하는 방식으로 시장 위험을 상쇄합니다. 투자자는 시장의 방향성을 예측하는 대신, 상대적으로 안정적인 수익을 얻는 것을 목표로 할 수 있습니다.
하지만 주의해야 할 점은, “Anti-Beta” 전략이 항상 성공하는 것은 아니라는 것입니다. 시장 상황에 따라 오히려 손실이 발생할 수도 있습니다. 특히, 시장이 강세일 때는 베타가 높은 주식의 상승폭이 더 클 수 있으므로, Anti-Beta 전략은 상대적으로 저조한 성과를 보일 수 있습니다. 따라서 투자 결정을 내리기 전에 ETF의 투자 전략과 과거 성과를 꼼꼼히 분석해야 합니다. 또한, 1.40%의 비교적 높은 수수료는 장기 투자 시 수익률에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로, 이 점도 고려해야 합니다.
4. 구성 및 주요 보유종목
| 순위 | 티커 | 보유자산 | 비중 |
|---|---|---|---|
| 1 | Cash | 98.22% | |
| 2 | Swap Cash Collateral Usd | 2.69% | |
| 3 | Portfolio Swap Dow Jones Thematic Neu Anti-Beta | 0.63% | |
| 4 | QXO | QXO, Inc. | 0.59% |
| 5 | DG | Dollar General Corporation | 0.58% |
| 6 | ULTA | Ulta Beauty, Inc. | 0.56% |
| 7 | RKT | Rocket Companies, Inc. | 0.55% |
| 8 | RGLD | Royal Gold, Inc. | 0.55% |
| 9 | MOH | Molina Healthcare, Inc. | 0.54% |
| 10 | CRL | Charles River Laboratories International, Inc. | 0.53% |
BTAL ETF의 상위 보유 자산은 현금(Cash)이 98% 이상을 차지하고 있으며, 그 뒤를 Swap Cash Collateral USD와 Portfolio Swap Dow Jones Thematic Neu Anti-Beta가 따르고 있습니다. 개별 종목으로는 QXO, Dollar General, Ulta Beauty 등이 소량 포함되어 있습니다. 하지만, 현금 비중이 매우 높기 때문에, 이 ETF는 실질적으로 주식 시장에 대한 직접적인 노출이 매우 적다고 볼 수 있습니다. 이는 시장 중립 전략을 추구하기 위한 포지션으로 해석될 수 있지만, 투자자는 이러한 구성이 ETF의 성과에 미치는 영향을 고려해야 합니다. 보다 자세한 포트폴리오 구성 정보는 공식 공시 확인이 필요합니다.
5. 이런 분께 적합합니다
BTAL ETF는 다음과 같은 투자자에게 적합할 수 있습니다. 첫째, 시장 변동성에 대한 위험을 최소화하고 싶어하는 투자자입니다. 시장 상황에 관계없이 안정적인 수익을 추구하는 투자자에게는 Anti-Beta 전략이 매력적일 수 있습니다. 둘째, 포트폴리오의 다변화를 추구하는 투자자입니다. 기존의 주식 또는 채권 투자 포트폴리오에 BTAL ETF를 추가함으로써, 전체 포트폴리오의 위험을 낮출 수 있습니다. 셋째, 시장 하락에 대한 헤지(Hedge) 수단을 찾는 투자자입니다. 시장이 하락할 것으로 예상될 때, BTAL ETF를 매수함으로써 포트폴리오의 손실을 일부 상쇄할 수 있습니다.
하지만 BTAL ETF는 높은 수수료와 과거의 저조한 성과를 고려할 때, 모든 투자자에게 적합한 것은 아닙니다. 특히, 적극적인 투자 성향을 가진 투자자나 높은 수익률을 추구하는 투자자에게는 다른 투자 대안이 더 적합할 수 있습니다. 또한, Anti-Beta 전략은 시장 상황에 따라 오히려 손실을 초래할 수 있으므로, 투자 결정을 내리기 전에 자신의 투자 목표와 위험 감수 능력을 신중하게 고려해야 합니다. 투자 전 반드시 투자 설명서를 확인하고, 전문가의 조언을 구하는 것이 좋습니다.